Cboe Kredit Event Binär Optionen

Wie Kredit-Event Binäre Optionen können Sie in einer Credit Crisis. Credit Event Binäre Optionen CEBOs wurden erstmals von der Chicago Board Options Exchange CBOE in der zweiten Hälfte des Jahres 2007 als Mittel zur Teilnahme an der boomenden Kreditderivate-Markt Die aktivsten Kreditderivate eingeführt Zu diesem Zeitpunkt waren Credit Default Swaps CDSs, deren Markt exponentiell von einem fiktiven Wert von 180 Milliarden im Jahr 1998 auf 57 Billionen im Jahr 2007 gewachsen war, nach der Bank für International Settlements CEBOs vertreten CBOEs Versuch, CDSs und CDS zu übersetzen Indizes für eine regulierte und zentralisierte Börse. Jedoch hatten CEBOs nie eine Chance zu starten, da die Entwicklung eines robusten Marktes für sie durch die globale Kreditkrise von 2008 behindert wurde Die Chicago Board startete anschließend neu gestaltete CEBO-Verträge im März 2011 Aber drei Jahre später hatte sich der zweite Versuch als nicht erfolgreicher als der erste erwiesen, da die Nachfrage nach Kreditderivaten durch eine Weltwirtschaft unterdrückt wurde Boom und ein brüllender bull market. CEBOs sind entworfen, um Schutz vor so genannten Credit Events anzubieten, und sind daher ganz anders als Standard-Call - und Put-Optionen Kreditveranstaltungen beziehen sich in der Regel auf drei ungünstige Entwicklungen, die sich auf die Bonitätseinstufung eines Unternehmens auswirken können Konkurs, Nichteinhaltung von Zinsen oder Kapital - oder Schuldenumstrukturierung Allerdings spezifiziert die Chicago Board nur ein einziges Kreditereignis für ihre CEBOs, dh Konkurs, um jede Unklarheit bei der Definition eines Kreditereignisses zu reduzieren. CEBOs haben auch ein binäres Ergebnis, zahlen Ein fester maximaler Nominalbetrag von 1.000 bei der Bestätigung eines Kreditereignisses, dh dass das zugrunde liegende Unternehmen Konkurs angemeldet und ausgeschüttet hat, wenn das Unternehmen während der Laufzeit der Option keinen Konkurs verlangt. Die Banknoten sind in Penny-Inkrementen angekündigt, beginnend mit einem minimal handelsfähigen Preis Von 0 01 bis zu einem maximal handelsüblichen Preis von 1 00 Jeder CEBO hat einen Multiplikator von 1000 und gibt ihm einen Dollarwert zwischen 0 und 1.000 Das Minimum tic K-Wert für ein CEBO ist also 10 dh der Multiplikator von 1000 x die minimale Tickgröße von 0 01. Der Preis oder die Prämie eines CEBO basiert auf der Summe der diskontierten Wahrscheinlichkeiten eines Kreditereignisses, das über die Laufzeit des Optionsvertrages auftritt Prämie spiegelt daher die Wahrscheinlichkeit des Konkurses in der zugrunde liegenden Gesellschaft wider, bevor die Option ausläuft. So spiegelt eine Prämie von 0 20 eine 20 Konfliktwahrscheinlichkeit während des Lebens der Option, während eine Prämie von 0 35 eine Konfliktwahrscheinlichkeit anzeigt Zwei Arten von CEBOs. Single-Names Dies sind CEBOs auf einem Unternehmen bekannt als die Referenz-Einheit, die ausgegeben hat oder garantiert Staatsschulden, die noch hervorragende CEBOs nicht alle Schulden Pflichten eines Unternehmens eher, eine spezifische Schulden Problem als Referenz identifiziert Verpflichtung wird von CBOE verwendet, um das Auftreten eines Kreditereignisses für das Unternehmen zu identifizieren Zum Beispiel, ab März 2014, Bank of America NYSE BAC s 3 625 2016 Senior Notes waren die Referenzverpflichtung für t Er Dezember 2014 CEBO auf Bank of America. Basket-CEBO Dies ist ein Paket von mehreren Referenz-Unternehmen Basket-CEBOs können entweder auf Schuldtitel von Unternehmen in der gleichen Wirtschaftssektor oder Schuldverschreibungen von Unternehmen mit der gleichen Kredit-Qualität auf Der Auflistungsdatum, CBOE spezifiziert verschiedene Parameter des Korbes wie seine Bestandteile und ihre Gewichte Die Wiederherstellungsrate, die der Restwert eines Unternehmens nach Konkurs ist, ist auch spezifiziert. Beispiel eines Basket-CEBO. Für Beispiel einen Korb zu betrachten Mit einem fiktiven Wert von 1.000, mit 10 gleich gewichteten Komponenten im Energiesektor 10 Gewicht pro Stück und mit einer Wiederherstellungsrate von 30 für jedes Unternehmen angegeben Die meisten Korb-CEBOs sind für mehrere Auszahlungen strukturiert, was bedeutet, dass eine Auszahlung automatisch jedes Mal ausgelöst wird Ein Kreditereignis tritt für eine Komponente des Korbes, dh eine konstituierende Gesellschaft erklärt Konkurs. Die Auszahlung wird berechnet als Korb s Nennwert x Gewicht der Komponente x 1 Erholung Rate Also, in diesem Beispiel, wenn ein Unternehmen erklärt Konkurs, würde die Auszahlung 70 wäre es aus dem Korb entfernt werden und der CEBO Vertrag würde weiterhin Handel Wenn zwei Unternehmen erklären Konkurs, die Auszahlung wäre 140, und so weiter Das Maximum Auszahlung von 700 würde auftreten, wenn es eine globale Finanzkatastrophe und alle 10 Unternehmen in den Korb erklärten Konkurs vor dem Ablauf der CEBO. Applications von CEBOs. Hedge Corporate Schulden Eine lange Position in einem Single-Name CEBO kann effektiv verwendet werden, um zu sichern Das Kreditrisiko eines Unternehmens Schulden, während ein Korb-CEBO verwendet werden kann, um das Kreditrisiko eines bestimmten Sektors abzuschwächen CEBOs können auch verwendet werden, um das Kreditrisiko eines Anleiheportfolios nach Bedarf anzupassen. Hedge Equity Exposition CEBOs haben eine sehr hohe Korrelation Mit Put-Option Volatilität Sie können daher als Alternative zu Puts verwendet werden, um Equity-Exposure abzusichern. Hedge-Volatilität Die Korrelationen zwischen Aktienkursen, Credit Spreads und Volatilität in der Regel spike während pe Finanzielle Belastungen, wie es während der globalen Finanzkrise von 2008 der Fall war Eine lange Position in einem breit angelegten Korb-CEBO kann eine wirksame Absicherung gegen extreme Volatilität während solcher Zeiten bieten. Da es sich um börsengehandelte Instrumente handelt, haben CEBOs die Vorteile Von transparenten, standardisierten Begriffen und praktisch eliminiert Gegenparteirisiko. Die kleinere fiktive Größe der neu gestalteten CEBOs 1.000, im Gegensatz zu 100.000 in ihrer früheren Inkarnation macht sie geeignet für den Einsatz durch anspruchsvolle Retail-Investoren. CEBOs, wie Optionen, können gehandelt werden Aus einem Depot, so dass es eine bequeme Möglichkeit für Equity-Händler zu handeln Kredit. Der größte Nachteil der CEBOs ist, dass die erwartete Nachfrage nach diesen Produkten hat nicht zu materialisieren CBOE zunächst Roll-out CEBOs auf 10 Unternehmen im März 2011 und einen Monat später hinzugefügt CEBOs auf fünf führenden Finanzfirmen Bank of America, Citigroup NYSE C, JPMorgan Chase NYSE JPM, Goldman Sachs NYSE GS und Morgan Stanley NYSE MS Allerdings waren bis März 2014 die einzigen CEBOs, die auf diesen fünf Finanzriesen verfügten, mit dem einzigen verfügbaren Verfallsdatum Dezember 2014. Der vorgeschlagene Übergang von Credit Default Swaps zu Börsen wie Intercontinental Exchange ICE und Chicago Mercantile Exchange CME kann die begrenzte Beschwerde weiter verringern Von CEBOs an institutionelle Investoren Allerdings scheinen CEBOs für anspruchsvolle Privatanleger besonders nützlich zu sein, da sie es ihnen ermöglichen, am Kreditmarkt teilzunehmen, der bisher die exklusive Domäne institutioneller Akteure war und ihnen auch eine Alternative zur Absicherung ihrer Schulden - und Aktienportfolios bietet Es gibt wenig Nachfrage nach CEBOs ab März 2014, der unvermeidliche Beginn eines wilden Bärenmarktes in den kommenden Jahren kann die Nachfrage nach ihnen revitalisieren und vielleicht dazu führen, dass CBOE CEBOs an mehr Emittenten anbietet.1 Eine statistische Maßnahme der Dispersion der Renditen für ein Gegebene Sicherheit oder Marktindex Volatilität kann entweder gemessen werden. Handeln Sie den US-Kongress, der 1933 verabschiedet wurde Wie die Bankengesetz, die Geschäftsbanken von der Teilnahme an der Investition verboten. Nonfarm Gehaltsliste bezieht sich auf jede Arbeit außerhalb der landwirtschaftlichen Betriebe, private Haushalte und der gemeinnützige Sektor Das US Bureau of Labor. The Währung Abkürzung oder Währungssymbol für die indische Rupie INR, die Währung von Indien Die Rupie besteht aus 1.An Anfangsgebot auf einem Bankrott Unternehmen Vermögenswerte von einem interessierten Käufer von der Konkursgesellschaft aus einem Pool von Bietern gewählt. Volatility Finder. The Volatility Finder scannt für Aktien und ETFs mit Volatilität Eigenschaften, die Kann die bevorstehende Preisbewegung prognostizieren oder unter - oder überbewertete Optionen in Bezug auf eine sichere und längerfristige Preisgeschichte der Sicherheit identifizieren, um potenzielle Kauf - oder Verkaufsmöglichkeiten zu identifizieren. Volatility Optimizer. Der Volatility Optimizer ist eine Suite von kostenlosen und Premium-Optionsanalyse-Services und Strategie-Tools, darunter der IV-Index, ein Optionsrechner, ein Strategist Scanner, ein Spread Scanner, ein Volatility Ranker und vieles mehr Um potenzielle Handelschancen zu identifizieren und Marktbewegungen zu analysieren. Optionen Rechner. Der Optionsrechner powered by ist ein pädagogisches Werkzeug, um Einzelpersonen zu verstehen, wie die Optionen funktionieren und bietet fairen Werten und Griechen auf jede Option mit Volatilitätsdaten und verspäteten Preisen. Virtual Options Trading. Das Virtual Trade Tool ist ein hochmodernes Tool, das entworfen ist, um Ihr Trading-Wissen zu testen und lässt Sie neue Strategien oder komplexe Aufträge ausprobieren, bevor Sie Ihr Geld auf die Linie setzen. Das PaperTRADE-Tool ist ein einfach zu bedienender, simulierter Handel System mit anspruchsvollen Features wie What-If und Risiko-Analyse, Performance-Charts, einfache Spread-Erstellung mit spreadMAKER, und mehrere Drag & Drop-Anpassungen. Spezielle Angebote. Third Party Advertisements. thinkorswim Handel w erweiterte Handels-Tools Eröffnen Sie ein Konto und erhalten bis zu 600.Save bis zu 1500 auf Provisionen bis Juni 2017 mit TradeStation Öffnen Sie ein Konto. Trade kostenlos für 60 Tage auf thinkorswim von TD Ameritrade. TradeStation gewählt am besten für Optionen Trader 2 Jahre in einer Reihe von Barron s Trade Now. Optionen Preise für Ihren Style und keine Gebühr für Abbrechen Bestellungen Handel mit TradeStation. Save bis 1500 auf Provisionen bis Juni 2017 mit TradeStation Eröffnen Sie ein Konto. CBOE zu Relaunch Credit Event Binary Options CEBOs Verträge auf März 8.CHICAGO Feb 22, 2011 PRNewswire - Die Chicago Board Options Exchange CBOE gab heute bekannt, dass am Dienstag, 8. März die Börse mit dem Handel neu gestaltete Credit Event Binäre Optionen CEBOs contracts. Credit Event Binary Options Verträge ermöglichen Investoren zu Äußere eine Meinung darüber, ob ein Unternehmen einen Kreditereignis-Konkurs erleben wird. Aufgrund von umgekehrten Korrelationen zwischen Kredit - und Aktienmärkten können CEBO-Verträge genutzt werden D als Absicherungsinstrument für einzelne Bestände Die Verträge bieten auch die Vorteile der Preistransparenz, die über eine regulierte Börse zur Verfügung stehen, die derzeit nicht im Freiverkehr gelassen wird. Ein CEBO-Vertrag hat nur zwei mögliche Ergebnisse - eine Auszahlung eines festen Betrag, wenn ein Kredit-Event auftritt oder nichts, wenn ein Kredit-Event nicht auftreten. Die CBOE, die erste begann den Handel Single-Name und Basket Credit Event Binary Optionen im Jahr 2007 erhielt vor kurzem SEC-Genehmigung, um die Credit Event Binäre Optionen Regeln zu ändern. Eine Änderung Vereinfacht die Bedingungen für eine Auszahlung für CEBO-Verträge, so dass CBOE CEBO-Verträge auflisten kann, die den Konkurs als den einzigen Auslöser für eine Auszahlung angeben. Die Größe der CEBO-Kontraktauszahlung, wenn ein Kreditereignis eingetreten ist, wurde ebenfalls überarbeitet Wenn ein Konkurs vor dem Ablauf vorliegt Des Vertrages, wird die Höhe der Auszahlung 1.000 pro Vertrag. Anfangs wird CBOE zehn Einzel-Namen-CEBO-Verträge für den Handel anbieten Zwei dieser Verträge werden eingeführt werden D am 8. März gefolgt von acht am 9. März. Für Vertragspläne und andere Informationen über CEBOs, siehe. CBOE, die größte US-Optionen Austausch und Schöpfer der aufgelisteten Optionen, setzt weiterhin die Bar für Optionen Handel durch Produktinnovation, Handelstechnik und Investor Education CBOE bietet Aktien-, Index - und ETF-Optionen, einschließlich proprietärer Produkte wie SP 500 Optionen SPX, die aktivste US-Indexoption und Optionen auf dem CBOE Volatility Index VIX Weitere Produkte, die von CBOE entwickelt wurden, beinhalten Aktienoptionen, LEAPS-Optionen, FLEX-Optionen und Benchmark-Produkte wie der CBOE SP 500 BuyWrite Index BXM CBOE s Hybrid Trading System beinhaltet den elektronischen und Open-Outcry-Handel und wird von CBOE direkt an eine proprietäre, hochmoderne elektronische Plattform angelegt Unterstützt die C2 Options Exchange C2, CBOE Futures Exchange CFE, CBOE Börse CBSX und OneChicago CBOE ist die Heimat der weltbekannten Options Institute und benannt Best o F das Web für Optionen Informationen und Bildung. CBOE wird durch die Securities and Exchange Commission SEC geregelt, mit allen Trades von der AAA bewertet bewertet Clearing Corporation OCC. CBOE, Chicago Board Options Exchange, CBSX, CBOE Börse, CFE, CBOE Direct, FLEX, Hybrid, LEAPS, CBOE Volatility Index und VIX sind eingetragene Warenzeichen und BuyWrite SM, BXM SM, SPX SM, C2 SM, C2 Options Exchange SM, CBOE Futures Exchange SM und das Options Institute SM sind Servicemarks von Chicago Board Options Exchange, Incorporated CBOE Standard Poor s, SP und SP 500 sind eingetragene Warenzeichen von Standard Poor s Financial Services, LLC und wurden für die Verwendung von CBOE. SOURCE lizenziert. Chicago Board Options Exchange. View Tabelle Fullscreen. View Tabelle Fullscreen. Journalisten und Blogger. Die Nachrichten, die du brauchst, wenn du es brauchst. Join PR Newswire für Journalisten, um alle kostenlosen Dienste zugänglich zu machen, die dazu bestimmt sind, deine Arbeit zu erleichtern. In der Notwendigkeit von Sachverständigenexperten für deine Geschichte E ProfNet-Anfrage und finden Sie die Quellen, die Sie benötigen LEARN MORE. Mar 15, 2011, 19 08 ET. Preview Trading in CBOE Volatility Index VIX Optionen und Futures Sets New Records Heute. Feb 07, 2011, 16 38 ET. Preview CBOE zu Beginn der Veröffentlichung beginnen Werte für CBOE S P. Looking, um eine Pressemitteilung mit PR Newswire zu senden. Nutzen Sie die weltweit führende Distributionsplattform.